Invertir en Crowdlending: Rentabilidad Espectacular y Bajo Riesgo

Invertir en crowdlending está cada vez más de moda. En este artículo vamos a ver qué es el crowdlending, por qué es una inversión alternativa interesantísima (¡rentabilidad de más del 12%!) y cómo invertir a través de una plataforma probada y fiable llamada Mintos.

Qué es el crowdlending

Como habrás adivinado, la palabra crowdlending viene del inglés «crowd» (multitud de gente) y «lending» (préstamo).

En otras palabras, se trata de un préstamo entre particulares (a veces incluso a pymes) a través de una plataforma online. Los préstamos son financiados a través de las aportaciones hechas por un elevado número de prestamistas individuales. En contrapartida a las aportaciones de los inversores individuales, los receptores del préstamo deben de devolver el capital invertido, así como unos intereses, a modo de remuneración.

En realidad se parece mucho a un préstamo clásico, con la única (pero esencial) diferencia de que los fondos no provienen de una entidad bancaria sino de una multitud de particulares. Precisamente por eso también se conoce al crowdlending como «peer-to-peer lending» o «P2P lending«.

Se trata de un concepto interesante para todas las partes implicadas. El beneficiario del préstamo obtiene financiación más fácil y rápidamente que si la solicitara de una entidad bancaria y, además, a un precio inferior (que se refleja en un menor tipo de interés) pues los gastos relativos al préstamo son casi inexistentes. El inversor también se beneficia, pues obtiene una remuneración por su dinero muy superior a la que obtendría si depositara su dinero en una cuenta de ahorro.

El hecho de que estas plataformas sean tan beneficiosas para todas las partes implicadas es precisamente lo que justifica el fulgurante éxito que están teniendo desde hace un par de años.

Por qué invertir en crowdlending

Ya hemos adelantado que invertir en crowdlending es muy interesante para los inversores individuales, puesto que permite obtener una rentabilidad muy superior a la de las cuentas de ahorro. Pero visto los tipos de interés actuales, eso tampoco es demasiado difícil de conseguir. Por lo tanto, vamos a ver a continuación los elementos adicionales que hacen del P2P lending una interesantísima inversión para los inversores privados, independientemente del capital del que disponen para invertir.

#1. Rentabilidad excepcionalmente alta

Este es, sin duda, el punto más interesante de invertir en crowdlending. La rentabilidad de la inversión dependerá de una serie de factores que el propio inversor puede elegir (divisa, tipo de préstamo, riesgo, etc. como explico más abajo), pero en general se puede esperar una rentabilidad superior al 10% con  un riesgo realmente bajo.

Y si estás dispuesto a asumir más riesgo, puedes invertir en préstamos que ofrecen hasta un 17% de rentabilidad.

Por lo tanto, es una inversión realmente interesante en términos de rentabilidad. De hecho, personalmente no conocemos ninguna otra inversión que ofrezca un retorno tan elevado con un nivel de riesgo tan bajo.

#2. Riesgo relativamente bajo

Como acabamos de decir, otra de las grandes ventajas de invertir en crowdlending es que el riesgo de la inversión es relativamente bajo (aunque recuerda que toda inversión conlleva riesgo). Hay dos motivos que justifican esto:

i) Diversificación

Las plataformas para invertir en crowdlending permiten agrupar inversores, de manera que cada préstamo está financiado por multitud de inversores. Y cada inversor puede invertir en muchos préstamos diferentes.

En general se recomienda no invertir más de 0,5% del capital destinado a esta inversión en cada préstamo. A modo de ejemplo, si disponemos de un capital de 10.000€ para invertir en crowdlending, no deberíamos destinar más de 50€ por préstamo. De este modo diversificamos al máximo nuestra cartera de préstamos.

Además, las plataformas para invertir en crowdlending ya llevan a cabo un análisis del riesgo inherente a cada préstamo en función del perfil del prestatario y hacen una criba, por lo que el riesgo de impago es bastante bajo (alrededor de 5%). Los intereses de las plataformas están alineados con los de los inversores puesto que si hubiera demasiados impagos, los particulares no invertirían y las plataformas dejarían de existir por falta de recursos.

Además, hay que tener en cuenta que ciertos préstamos, tales como los préstamos hipotecarios y los préstamos para la compra de vehículos, tienen garantías sobre los bienes para los que se concedió el préstamo. Por lo que en caso de impago las garantías se pueden ejecutar y pagar a los inversores.

Por lo tanto, basándonos en todo lo anterior, si hacemos los cálculos vemos que el riesgo de impago es realmente bajo. A veces puede incluso llegar a ser casi inexistente, como vemos a continuación.

ii) Garantía de recompra en caso de impago

Por si ese riesgo no fuera suficientemente bajo, algunos préstamos conllevan, además, una garantía de recompra del préstamo en caso de impago. Esto quiere decir que si un prestatario no paga las cuotas de su préstamo en los plazos previstos, la compañía que le concedió el préstamo recomprará el préstamo al inversor por el mismo importe. Con lo cual, si un préstamos conlleva esta garantía, el inversor no puede perder dinero (la única excepción sería si quebrara la compañía que concedió el préstamo, pues a día de hoy estas inversiones no están cubiertas por el Fondo de Garantía de Depósitos de Entidades de Crédito español ni su equivalente en otros Estados Miembros de la Unión Europea).

Pero como decimos, esta garantía solo existe para ciertos préstamos y solo pasado cierto tiempo (por ejemplo, 60 días después del primer impago). Para todos los demás préstamos, en caso de impago se puede elegir entre dos opciones:

• Esperar a que el prestatario pague las cuotas debidas, juntos con intereses de demora. En relación con este punto nos gustaría aclarar que no es poco frecuente que los beneficiarios de los préstamos tengan retraso en el pago de las cuotas, pero por lo general estos retrasos se suelen quedar en retrasos de unas pocas semanas, lo cual no tiene mayor repercusión en la inversión debido, precisamente, al pago de los intereses de demora que compensan el retraso.
• Vender el préstamo en el mercado secundario (a través de la misma plataforma) con una reducción del precio de compra. Lo explicamos con un ejemplo: si has invertido 100€ en un préstamo que tiene retraso en el pago de las cuotas mensuales, lo puedes poner a la venta por, por ejemplo, 90€, pues tal vez a alguien esté dispuesto a correr el riesgo del impago a cambio de un precio de comprar del préstamo inferior al que sería de mercado si no hubiera retraso en el pago de las cuotas.

En conclusión, el riesgo de esta inversión es relativamente. Dicho esto, recuerda que toda inversión conlleva riesgo y que siempre tienes que evaluar el riesgo por ti mismo. Antes de continuar te recomendamos encarecidamente que leas el artículo que hemos escrito sobre los riesgos de invertir en crowdlending para que inviertas con total conocimiento de causa.

#3. Importe mínimo de inversión insignificante

La cantidad depende de una plataforma a otra, pero muchas tienen una inversión mínima de 25€ e incluso en alguna la inversión mínima es de tan sólo 10€.

Por lo tanto, es una inversión accesible a todo el mundo.

#4. Libertad de elección total

El inversor puede elegir entre toda una serie de parámetros, y también puede hacer una combinación de los mismos. A modo de ejemplo, estos son algunos de los criterios que se pueden escoger:

• Divisa del préstamo (y, por tanto, de la inversión).
• País de residencia del prestatario.
• Tipo de interés.
• Tipo de préstamo.
• Duración del préstamo.
• Etc.

#5. Facilidad y rapidez de inversión

Las plataformas para invertir en crowdlending suelen ser muy fáciles de usar. Una vez depositados los fondos solo es cuestión de elegir los préstamos en los que se desea invertir en función de los criterios que acabamos de mencionar. Y ya está, no queda más que esperar a ir recibiendo las cuotas de los préstamos, que estarán compuestos por una parte del capital invertido y otra de intereses.

Se puede completar el proceso en menos de 5 minutos. De hecho, se puede automatizar completamente el proceso, de tal modo que no hace falta entrar a la plataforma para reinvertir el dinero reembolsado.

También es muy fácil tanto hacer los depósitos de fondos como las transferencias desde la plataforma hasta nuestra cuenta bancaria.

En definitiva, se trata de una inversión realmente interesante en términos de rentabilidad y previsibilidad, con un riesgo muy bajo y muy fácil de ejecutar.

¿Inconvenientes y riesgos?

El único inconveniente realmente no es un inconveniente como tal, sino simplemente un hecho que hay que tener en cuenta al invertir. Se trata de la falta de liquidez de estas inversiones.

Cada préstamo tiene una duración determinada. El propio inversor puede decidir la duración de los préstamos en los que quiere invertir. Esto es, sin duda, una gran ventaja pues eso hace que se pueda adaptar a las necesidades de los inversores a corto, medio y largo plazo.

Sin embargo, una vez que se ha invertido en un préstamo con una duración determinada, hay que mantener la inversión hasta la fecha de vencimiento del préstamo. La única excepción es si se consigue vender la parte detenida del préstamo en el mercado secundario, como decíamos más arriba, pero nada garantiza que se vaya a encontrar un comprador para dicha parte del préstamo, y mucho menos al precio que se solicita si no hay una reducción importante del precio.

Para nosotros esto no es un inconveniente mayor, puesto que tiene fácil solución: limitar la duración de los préstamos en los que quieres invertir, según tu horizonte de inversión. De hecho, hay préstamos que a penas duran un par de semanas, con lo cual es una inversión que también se adapta muy bien a los inversores a corto plazo.

A parte de la falta de liquidez (que, como decimos, se puede evitar muy fácilmente), no le vemos ningún otro inconveniente a este tipo de inversión.

Y en términos de riesgos, como decíamos más arriba, los dos principales riesgos son que alrededor del 5% de los préstamos hacen default y que en caso de que la plataforma o alguno de los prestamistas quiebre los inversores no están cubiertos por el Fondo de Garantía de Depósitos. Nosotros personalmente este riesgo lo vemos bastante hipotético (aunque tenemos entendido que alguna plataforma de estas ya ha quebrado en el pasado en Reino Unido) y, por lo tanto, no lo consideramos como tal, pero esto es una valoración personal que cada inversor individual debe sopesar a la hora de decidir la cuantía que desea invertir.

Cómo invertir en crowdlending

Probablemente las dos plataformas más conocidas sean Lending Club y Prosper. Hemos contactado con ambas y las dos nos han dicho que si bien tienen intención de «globalizar» sus plataformas en el futuro, actualmente solamente están abiertas a inversores que sean residentes en EEUU. Por lo tanto, estas dos plataformas quedan por desgracia descartadas (y decimos por desgracia, puesto que el análisis que hacen de la situación financiera de cada uno de los clientes que solicita un préstamo es realmente impresionante y reconfortante).

Pero en Europa también existe un número importante (y creciente) de plataformas de crowdlending fiables y muy profesionales. También existen varias en España que han sido autorizadas por la CNMV, lo cual es siempre una muy buena señal.

Nuestra plataforma preferida: Mintos

Después de haber probado varias plataformas europeas y españolas hemos llegado a la conclusión de que la que más nos gusta y más se adecua a nuestras necesidades es Mintos.

Lo que más nos gusta de Mintos respecto a sus competidores europeos es que es muy sencilla de utilizar, la gran cantidad de préstamos disponibles, la elevada rentabilidad que ofrece, se puede ver la situación de tus inversiones (incluida la rentabilidad) de un vistazo, los criterios de selección son muy amplios y tienen un servicio de atención al cliente muy rápido y profesional (que además está en castellano).

Mintos es una plataforma de origen letón, pero que rápidamente se está expandiendo a otros países tanto europeos como de otros continentes (América, Asia y Africa). Empezó ofreciendo préstamos únicamente en los tres Países Bálticos, pero a día de hoy ofrece préstamos en 22 países, entre los cuales se encuentran algunos tan “exóticos” (de cara a inversores europeos) como Botswana, Kenia, China y Colombia.

A continuación encontrarás algo más de información acerca de Mintos, sus inversores y los préstamos que ya han ayudado a financiar.

A día de hoy (abril 2018) Mintos ha ayudado a financiar 615 millones de euros.

En el siguiente diagrama podemos ver los diferentes tipos de préstamos disponibles, de los cuales la gran mayoría son préstamos personales o para compra de vehículo.

A continuación vemos la rentabilidad media por tipo de préstamo teniendo en cuenta los retrasos y el riesgo de impago. Actualmente, la rentabilidad media anual neta es de 12.06%.

Por último vemos que es una plataforma realmente global puesto que los más de 55.000 inversores registrados provienen de los 5 continentes.

Cómo abrir una cuenta

Si te atrae lo que te hemos contado sobre crowdlending en general y sobre Mintos más en particular, te animamos a que abras una cuenta. Para ello pincha aquí o en la siguiente imagen. Si utilizas ese enlace recibirás un regalo de bienvenida del 0,5% del importe total de tu inversión al cabo de 30 días, lo cual no está nada mal.

Abrir la cuenta es muy rápido y sencillo. En cuanto hayas abierto la cuenta, ya podrás depositar fondos. Si deseas invertir en préstamos que estén denominados en euros y tienes una cuenta bancaria en un país de la Zona Euro, la transferencia debería de ser gratuita y ejecutarse prácticamente en el mismo día.

En cambio, si no tienes una cuenta en euros o si deseas invertir en préstamos denominados en otras divisas, te recomendamos que uses CurrencyFair, como explicamos en este otro artículo sobre transferencias internacionales. También puedes utilizar la propia plataforma de Mintos para proceder al cambio de divisas de manera automática (aunque las comisiones son más elevadas que con CurrencyFair; además, si abres tu cuenta de CurrencyFair utilizando este enlace recibirás 30€ como regalo de bienvenida).

Cuando hayan llegado los fondos a tu cuenta recibirás una notificación por e-mail. Será el momento de empezar a elegir los préstamos en los que deseas invertir.

Elección de los préstamos en los que invertir

En el momento en que hemos actualizado por última vez este artículo (abril 2018)  hay 120.00 préstamos en los que poder invertir en el mercado primario y casi 170.000 en el mercado secundario. Por lo tanto, vas a tener que decidir en qué prestamos invertir.

Nuestra recomendación (y es lo que hacemos nosotros) es invertir únicamente en préstamos del mercado primario. Así es mucho más fácil y tienes la certeza de que el precio del préstamo es el adecuado (en el mercado secundario el precio lo fija unilateralmente el inversor que desea deshacerse de uno de sus préstamos, lo cual de por sí no es muy buena señal).

Dicho esto, aún tienes que hacer una criba importante. Tienes dos maneras de hacerlo, manualmente o automáticamente. Te recomendamos encarecidamente la inversión automática, pero vamos a explicar ambas maneras para ser totalmente exhaustivos.

Elección manual de los préstamos

Si deseas seleccionar manualmente los préstamos en los que deseas invertir, verás la siguiente pantalla.

Tendrás entonces que elegir entre los diferentes criterios de búsqueda. Te aparecerá un lista similar a la siguiente (para este ejemplo hemos seleccionado préstamos en euros y con una fecha de vencimiento inferior a dos años).

Tendrás entonces que escoger de entre todos los préstamos que aparecen, aquellos en los que quieres invertir. Para ello puedes pinchan en donde pone “invertir” a mano derecha de manera aleatoria. Alternativamente, puedes entrar en cada préstamo y ver de qué se trata. Esto es lo que verás si pinchas en alguno de los préstamos disponibles (para el ejemplo hemos escogido el primero de la lista anterior).

Si te convence alguno de los préstamos que has visto solo tienes que indicar el importe que quieres invertir (nuestra recomendación es que no inviertas más de 0,5% de tu capital por préstamo) y le des a “invertir”. Fácil, ¿no? ¡Pues aún hay más fácil!

Elección automática de los préstamos mediante el «auto invertir»

Si no quieres perder tiempo eligiendo manualmente cada uno de los préstamos en los que quieres invertir (¡si tienes un capital importante puede llegar a suponer mucho tiempo!), te recomendamos que utilices la herramienta de auto invertir.

Esta es la pantalla que verás.

Es muy fácil de programar. Simplemente, tienes que indicar los campos que desees y guardas la búsqueda. Así, en cuanto haya fondos disponibles en tu cuenta invertirá automáticamente en préstamos que cumplen todos los criterios de búsqueda que has indicado.

Puedes escoger los criterios que más te convengan. Nuestras recomendaciones son las siguientes:

• Si quieres minimizar el riesgo de tu inversión, selecciona que sí que quieres la garantía de recompra (derecho de recompra en caso de retraso de más de 60 días en el pago de las cuotas de uno de los préstamos).
• En el importe máximo por préstamo pon la cantidad que corresponda al 0,5% (como máximo) del capital total que quieras destinar a este tipo de inversión.
• Selecciona todos los prestadores (es decir los prestamistas), tipos de préstamo y países.
• En «¿desea reinvertir?» Te recomendamos que pongas que sí. Así podrás recibir intereses compuestos, lo cual hace que sea una inversión aun más interesante, pues tu capital crecerá más rápidamente. Si no sabes lo que son los intereses compuestos y por qué son tan interesantes, te recomendamos que leas este otro artículo.
• En «Incluir préstamos ya contenidos en la inversión» te recomendamos que pongas que no, puesto que si no puedes sobrepasar la regla del 0,5% de inversión por préstamo.
• Respecto a la duración de los préstamos, esta es una decisión personal en función de tu horizonte de inversión, por lo que no podemos darte una recomendación al respecto. Lo que sí podemos decir es que, por regla general, a mayor duración del préstamo, mayor la rentabilidad.
• Por último, en lo que al tipo de interés que deseas recibir respecta, esto es también una decisión propia. Pero si te sirve para darte una idea, nosotros sólo seleccionamos préstamos con una rentabilidad superior al 12% cuando invertimos en euros. Para obtener rentabilidades superiores hay que escoger otras divisas tales como el Lari de Georgia (rentabilidad del 17-18%) o el Tenge de Kazajistán (rentabilidad del 19-20%). Si no dispones de dichas divisas, no tienes más que cambiar divisas, tal y como se puede ver en la siguiente imagen o utilizando CurrencyFair.

Cuando has seleccionado todos los criterios de búsqueda que te interesan, acepta los términos y condiciones y pincha en salvar. A continuación únicamente te quedará activar el auto-inversor y listo, los préstamos se adquirirán sin que tengas que hacer nada más.

Ya sólo te queda esperar a que los préstamos vayan devengando intereses con el paso del tiempo y que el auto-inversor se encargue de volver a invertir el capital (e intereses) recibidos para maximizar tu inversión. Puedes ver el estado de tu cartera (balance, rentabilidad y estado de tus préstamos) en todo momento y de un solo vistazo en “general”. En nuestro caso tiene el siguiente aspecto para nuestras inversiones en euros (hemos suprimido la información confidencial).

Aprovechamos esta captura para hacer un inciso: se puede ver que tras casi 2 años invirtiendo en Mintos, no hemos tenido ningún impago ni ningún préstamo incobrable. Ello nos permite reiterar lo que decíamos antes: invertir en crowdlending a través de Mintos permite obtener una rentabilidad muy elevada con un riesgo muy bajo.

Con estas explicaciones ya deberías de poder empezar a invertir en crowdlending de manera rentable y segura a través de una plataforma fiable y sencilla. Pero si tienes dudas échale un vistazo a la página de FAQs de Mintos o plantéanoslas en los comentarios más abajo y con mucho gusto te contestaremos.

Y no dudes en compartir este artículo con otras personas a las que pienses que también les pueda interesar aprender a invertir en crowdlending.

¡Felices inversiones!